Trendforce (навукова-даследчая фірма): Уплыў міжсезоння ў першым квартале 2025 года быў змякчаны, а прыбытак ліцейных вытворчасцяў зменшыўся на 5,4% у параўнанні з папярэднім кварталам.
Паводле апошняга апытання Trendforce, у першым квартале 2025 года сусветная ліцейная прамысловасць паўправаднікоў, пад уплывам змяненняў у міжнароднай сітуацыі, пачала назапашвацца загадзя. Некаторыя кампаніі атрымалі тэрміновыя заказы ад кліентаў. Акрамя таго, Кітай працягваў старую новую палітыку субсідыі замены, запушчанай у 2024 годзе, якая кампенсуе частку міжсезоння. У выніку агульны даход у галіны знізіўся прыблізна на 5,4% чвэрці на чвэрць, збліжаючыся да 36,4 млрд долараў ЗША.
Гледзячы на вынікі даходаў у другім квартале, агульны імпульс паступова запавольваецца. Аднак, як чакаецца, палітыка субсідыі для старых прылад, якія замяняюцца новымі ў Кітаі, будуць працягваць кіраваць бумам продажаў. Акрамя таго, падрыхтоўка да папярэдняга замовы да новых мадэляў смартфонаў у другой палове года паступова пачынаецца, а стабільны попыт на AI HPC таксама паспрыяе павышэнню выкарыстання магутнасці і пастаўкі ў другім квартале. Чакаецца, што прыбытак у дзясятку лійбаў вафеляў пакажа штоквартальнае павелічэнне.
Назіраючы за даходам у кожнай ліцейнай пласціне ў першым квартале, TSMC (Taiwan Semiconductor Manufacturing Company) захаваў верхнюю пазіцыю з доляй рынку 67,6%. Нягледзячы на тое, што пастаўкі пласцін знізіліся з-за міжсезоння для інвентарызацыі смартфонаў, гэта часткова кампенсавалася стабільным попытам на AI HPC і заказы на тэлевізары, што прывяло да даходу ў 25,5 мільярда долараў ЗША, што на 5% зніжаецца ў квартале.
Другое месца ліцейнага завода Samsung (Samsung) атрымала абмежаваныя выгады ад субсідый на спажыванне Кітая з-за міжнароднай сітуацыі і складу сваіх кліентаў. Яго прыбытак у другім квартале знізіўся на 11,3% да 2,89 млрд долараў ЗША, а доля рынку крыху знізілася да 7,7%.
SMIC (кітайска-мікраэлектроніка) скарыстаўся такімі фактарамі, як раннія запасы кліентаў і субсідыі ранняга спажывання ў Кітаі, якія змякчылі негатыўны ўплыў зніжэння ASP. Яго прыбытак у квартале павялічыўся на 1,8%, дасягнуўшы 2,25 мільярда долараў ЗША, займаючы трэцяе месца.
UMC (United Microelectronics Corporation) захавала чацвёртае месца ў рэйтынгу. Ранні запас кліентаў уверх па цячэнні кампенсаваў фактары міжсезоння, дапамагаючы пастаўкі пласцін і выкарыстання магутнасці прыблізна заставацца на ўзроўні папярэдняга квартала. ASP (сярэдняя цана продажу) знізілася з-за штогадовай карэкціроўкі цэн, а выручка знізілася на 5,8% чвэрці на квартал да 1,76 мільярда долараў ЗША.
Кліенты Globalfoundries ў асноўным працуюць на рынках за межамі Кітая. Таму ў першай чвэрці яны не скарысталіся стымулам субсідыі ў Кітаі. У спалучэнні з фактарамі міжсезоння, адгрузкі пласцін і ASP знізіліся. Выручка знізілася на 13,9% чвэрць чвэрці, звузіўшы да 1,58 мільярда долараў ЗША. Доля рынку таксама злёгку скарацілася.
Папярэдняя падрыхтоўка кліентаў павялічыла ўзровень выкарыстання вытворчых магутнасцей, а Vanguard заняў сёмае месца ў свеце.
Huahong Group заняла шостае месца па даходах у першым квартале. Новы вытворчы патэнцыял HHGRACE спрыяў прыбытку і прапаноўваючы нізкія цэны для некаторых прадуктаў, група прыцягнула кліентаў для размяшчэння заказаў. Узровень даходаў быў прыблізна такім жа, як і ў папярэднім квартале. Аднак пасля аб'яднання з іншымі прадпрыемствамі, такімі як HLMC, выручка групы ў квартале скарацілася на 3%, дасягнуўшы 1,01 мільярда долараў ЗША.
Першая чвэрць Vanguard (World Advanced) скарыстаўся авансавым запасам кліентаў, што прывяло да больш высокага ўзроўню выкарыстання магутнасці, чым звычайна ў міжсезонне. Нягледзячы на тое, што ASP (сярэдняя цана продажу) знізілася з-за павелічэння адгрузкі прадукцыі з нізкай цаной, прыбытак усё яшчэ павялічыўся на 1,7% чвэрць на чвэрць і дасягнуў 363 мільёнаў долараў ЗША, а рэйтынг вырас на сёмым месцы.
Кампанія, якая ўпала на восьмую пазіцыю, Tower Semiconductor, была значна паўплывала на сезонныя фактары і не атрымала скарыстацца праграмай кітайскай субсідыі. Яго прыбытак у першым квартале знізіўся на 7,4% да 358 мільёнаў долараў.
Nexchip (Hefei Jinghe) таксама атрымаў тэрміновыя заказы ад кліентаў у першым квартале, што прывяло да павелічэння вытворчасці пласцін і росту даходаў на 2,6% да 353 мільёнаў долараў, што займае дзевятае месца.
У першай чвэрці PSMC (Power Semiconductor Manufacturing Corporation) таксама скарыстаўся заказы на спажыванне RUSH, стымуляваных палітыкай субсідыі ў Кітаі. Нягледзячы на тое, што імпульс для вытворчасці пласціны памяці быў крыху слабейшы, агульная ёмістасць заставалася такой жа, як і ў папярэднім квартале. Выручка склала 327 мільёнаў долараў, што нязначнае штоквартальнае зніжэнне на 1,8% - дзясятае месца.
